Morningstar.se

Utomlands är det vanligt att en fond är uppdelad i fondklasser, där det som skiljer främst är avgifterna och reglerna för minsta insättning. Fondens innehav och därmed grunden för fondens avkastning är däremot samma för alla fondklasser, vilket gör att även många andra nyckeltal är snarlika eller identiska. Dessutom är det ofta bara en av fondklasserna som är tillgänglig för en normal svensk fondsparare, så för att underlätta jämförelser mellan fonder har Morningstar nu lagt till en möjlighet att enbart se en fondklass per fond.

Detta nya alternativ finns som en kryssruta på andra raden i sökningen, till höger om kryssrutan ”Endast PPM-fonder”.

Samma urval som fondindex

Urvalet är samma som i Morningstars fondindex för jämförelser av fonders avkastning inom den svenska marknaden: I första hand ingår den fondklass som är valbar hos PPM, i andra hand den äldsta, i tredje hand den som har andelskurs i svenska kronor, i fjärde hand den som har lägst minsta insättning.

Många som väljer fonder tittar i första hand på den historiska avkastningen. Men det är även viktigt att försöka förstå vad det är som förklarar skillnader i avkastning, för att ha bättre chans att avgöra om fördelen kommer att hålla i sig framöver.

Redan tidigare har Morningstar bjudit på många nyckeltal baserade på aktiefondens faktiska innehav, men nu finns även möjlighet att direkt i sökningen sortera och granska några vanliga skillnader i innehav. Genom att först söka fonderna i en kategori och sedan välja vy ”Innehav” går det nu att hitta skillnader i förvaltarnas aktieurval i fyra kolumner: snitt P/E för fondens aktieinnehav, största bransch, Style Box och största land.

Innehav avgör kategori

Morningstar strävar efter att samla in listor med samtliga innehav i fonderna minst en gång per kvartal. Datum för den senast rapporterade aktieportföljen finns längst till höger i vy Innehav.

Det finns flera anledningar till att det är viktigt att granska vilka värdepapper som fonderna faktiskt äger: Innehaven avgör placeringen i kategori och därmed vilka andra fonder som det är rättvist att jämföra med. Ovanligt hög avkastning eller andra extrema resultat beror ofta på att förvaltningen har avvikit kraftigt från konkurrenterna. Och för dig som väljer fonder kan det vara avgörande om förvaltaren har investerat i de aktier du tror mest på.

För att underlätta för fondsparare som vill hitta återförsäljare av de enskilda fonderna har Morningstar från 1 mars lagt till små annonser med texten ”Köp” i en vy i sökningen och en vy i portföljhanteraren. Tanken med dessa ”köpknappar” är dels att göra det mer intressant för fondbolag att annonsera på sajten, dels att göra det lättare för fondsparare som vill hitta mer information om en fond på fondbolagets egen sajt.

Ända sedan starten har Morningstar sålt en annonsplats på faktabladet för enskilda fonder under rubriken ”Var kan jag köpa den här fonden?” Ibland är det flera mellanhänder som säljer samma fond. Dessa annonser finns kvar, men kompletteras alltså nu med länkar direkt från ett par tabeller som ger översikt över ett urval fonder.

För att undvika missförstånd går köpknapparna först till en mellansida där vi påpekar att detta är betalda annonser och inte en rekommendation från Morningstar att investera i fonden. Tänk på att Morningstar inte ger individuella råd eller rekommendationer, för att få hjälp att hitta ett fondsparande som passar just dig ska du rådgöra med en kvalificerad ekonomisk rådgivare.

Nu har vi skapat en tabell som visar de tio fonder har haft flest sidvisningar de senaste sju dagarna. Förutom fondernas namn innehåller tabellen antal klick och ett diagram för varje fond med utvecklingen de senaste 3 månaderna. Tabellen visas inledningsvis nere till höger på samtliga sidor på sajten.

Varje gång någon klickar för att få mer information om en enskild fond på sajten så räknas sidvisningen i en ny tabell i Morningstars databas. En gång per timme kontrolleras vilka tio fonder som fått flest klick de senaste sju dagarna. Vid midnatt varje dag flyttas mätperioden ett dygn.

Vid starten har de populäraste fonderna mellan 1000 och 3000 klick. Flertalet fonder är högriskfonder som investerar på tillväxtmarknader och har stigit kraftigt i värde de senaste tre månaderna. Att dessa väcker störst nyfikenhet är rimligt eftersom hög risk ger större variation i värdeutvecklingen och därmed blir fonden mer spännande att följa för andelsägarna.

Vi övergången till Morningstars nya sajt 3 oktober försvann möjligheten att lägga till transaktioner med fiktiva pengar i Portföljhanteraren. Syftet med funktionen är att ge användare möjlighet att inkludera kontanter som väntar på att investeras i fonder. En liten del av Morningstars medlemmar har tidigare använt ”Kassa”, så under arbetet med buggrättningar i oktober prioriterades andra mer allvarliga problem.

Men nu är även detta fel rättat. På sidan ”Ändra” i portföljhanteraren går det att klicka på ”Lägg till kontanter” ovanför tabellen med nuvarande fonder. Därefter finns ”Kassa” bland fonderna i portföljen och det går att skapa transaktioner genom att först klicka på ”Kassa” och sedan skriva in valfritt antal i rutan Belopp och även välja Valuta.